تحلیل هفتگی طلا (Gold/USD)

بررسی وضعیت فعلی، سطوح تکنیکال و سناریوهای احتمالی بازار طلا

وضعیت فعلی بازار

طلا در بازار اسپات در محدوده ۴۰۴۵.۹۳ دلار به‌ازای هر اونس معامله شده است. رفتاری که طی هفته گذشته مشاهده شده، بیشتر حالت تثبیت و نوسان محدود بوده؛ نه صعود تند و نه کاهش عمیق. این وضعیت نشان می‌دهد که بازار در حالت انتظار قرار دارد و معامله‌گران منتظر داده‌های قوی‌تر اقتصادی هستند.

عوامل تأثیرگذار

قوت‌ها

• طلا همچنان دارایی پناهگاه امن در شرایط بی‌ثباتی ژئوپلیتیکی و تورم بالا است.
• برخی تحلیلگران معتقدند که قیمت طلا در حال کف‌سازی است و احتمال حرکت صعودی بعدی وجود دارد.

ضعف‌ها

• رشد قدرت دلار باعث فشار نزولی بر طلا می‌شود؛ زیرا طلا بر پایه دلار قیمت‌گذاری می‌شود.
• کاهش انتظارات برای کاهش نرخ بهره در آمریکا هزینه فرصت نگهداری طلا را افزایش می‌دهد.
• معامله‌گری زیر میانگین‌حرکتی‌های مهم نشان‌دهنده ضعف روند صعودی فعلی است.

تحلیل تکنیکال

سناریوهای احتمالی برای هفته پیش رو

• سناریوی صعودی محتاطانه: اگر داده‌های اقتصادی آمریکا ضعیف باشند یا فدرال رزرو نشانه‌های کاهش نرخ ارائه دهد، طلا می‌تواند تا محدوده ۴٬۱۵۰ دلار رشد کند.
• سناریوی نزولی محتمل‌تر: در صورت قدرت‌گیری دلار و پایداری نرخ بهره، احتمال افت به محدوده ۳٬۹۵۰ یا حتی ۳٬۸۲۰ دلار وجود دارد.
• سناریوی محدوده‌ای: در نبود محرک‌های جدید، انتظار می‌رود طلا بین ۳٬۹۵۰ تا ۴٬۱۵۰ دلار نوسان محدود داشته باشد.

توصیه برای معامله‌گران

• در ورود به موقعیت خرید، حجم را کم نگه‌دارید؛ ریسک‌های نزولی همچنان قابل توجه است.
• حد ضرر منطقی زیر محدوده حمایتی ۳٬۹۵۰ دلار ضروری است.
• اهداف سود باید نزدیک مقاومت ۴٬۱۵۰ دلار تعیین شوند؛ مگر اینکه داده‌های مهم بازار تغییر اساسی ایجاد کنند.
• پیگیری دقیق داده‌های کلان اقتصادی مانند سیاست‌های پولی آمریکا، تورم و شاخص دلار ضرورت دارد.

طلا اکنون در تلاقی عوامل بنیادی متضاد و سطوح مهم تکنیکال قرار دارد. تا زمانی که داده‌های اقتصادی قوی منتشر نشوند یا سیاست‌های پولی تغییر نکنند، بازار طلا احتمالاً رفتاری محتاطانه و نوسانی خواهد داشت.